Вместо апокалиптических прогнозов о лопнувшем ИИ-пузыре стоит посмотреть на ситуацию через призму экономики: это просто ставка, которая оказалась слишком крупной. По данным TechCrunch, реальная проблема ИИ-инфраструктуры заключается в фундаментальном несоответствии темпов развития программного обеспечения и физического строительства.
Титанические инвестиции в инфраструктуру
Масштабы капиталовложений в ИИ-инфраструктуру поражают воображение. Консорциум из 20 банков предоставил кредит на $18 миллиардов для кампуса дата-центров Oracle в Нью-Мексико. Oracle уже заключила контракты на облачные услуги с OpenAI на сумму $300 миллиардов, а совместно с SoftBank компании планируют построить инфраструктуру ИИ на $500 миллиардов в рамках проекта «Stargate». Meta* не отстает, пообещав потратить $600 миллиардов на инфраструктуру в течение следующих трех лет.
Эти цифры настолько велики, что сложно осознать их реальный масштаб — рынок инфраструктурных сделок для ИИ развивается с такой скоростью, что за ним едва успевают следить.
Разрыв между спросом и предложением
Пока гиганты технологической индустрии строят планы на триллионы долларов, реальное внедрение ИИ в бизнесе выглядит значительно скромнее. Согласно исследованию McKinsey, хотя почти все крупные компании так или иначе используют ИИ-инструменты, лишь немногие применяют их в действительно масштабных проектах.
- ИИ помогает сокращать затраты в отдельных процессах
- Но не оказывает существенного влияния на бизнес в целом
- Большинство компаний находятся в режиме «ожидания и наблюдения»
Если рассчитывать, что эти компании будут арендовать мощности в новых дата-центрах, придется запастись терпением.
Инвестиции в ИИ-инфраструктуру напоминают строительство автомагистралей в пустыне в надежде, что города появятся позже. Проблема не в том, что спроса не будет вообще, а в том, что он может оказаться не там и не тогда, где его ожидают инвесторы.
Инфраструктурные ограничения
Сатья Наделла в недавнем интервью удивил слушателей, заявив, что больше беспокоится о нехватке площадей для дата-центров, чем о дефиците чипов. Его формулировка была точной: «Это не проблема поставок чипов; проблема в том, что у меня нет готовых помещений, куда их можно подключить».
Парадокс ситуации в том, что целые дата-центры простаивают, потому что не могут обеспечить энергопотребление новейшего поколения чипов. Пока Nvidia и OpenAI движутся вперед с максимальной скоростью, электрические сети и строительная инфраструктура развиваются в своем обычном темпе.
Это создает идеальные условия для дорогостоящих узких мест даже при оптимальном развитии событий. Ожидания бесконечного спроса на ИИ-услуги могут разбиться о банальные ограничения энергосетей и доступности площадей для строительства.
* Meta (признана экстремистской и запрещена в РФ)